證監(jiān)會發(fā)布《關(guān)于加強對利用“薦股軟件”從事證券投資咨詢業(yè)務(wù)監(jiān)管的暫行規(guī)定》（以下簡稱《暫行規(guī)定》），自2013年1月1日起施行。

　證監(jiān)會有關(guān)部門負責(zé)人介紹，近年來市場上出現(xiàn)了大量具備證券投資咨詢服務(wù)功能的所謂“薦股軟件”，暴露出誤導(dǎo)或欺詐投資者、非法從事證券投資咨詢活動等問題，損害投資者利益，社會影響惡劣。為了保護投資者利益，證監(jiān)會對此采取了一系列整治和規(guī)范措施。一是2010年證監(jiān)會發(fā)布的《證券投資顧問業(yè)務(wù)暫行規(guī)定》，提出利用軟件工具或終端設(shè)備提供證券投資建議行為應(yīng)當(dāng)執(zhí)行該規(guī)定，并明確了規(guī)范廣告營銷等具體監(jiān)管要求；二是加強了證券投資咨詢機構(gòu)日常監(jiān)管，逐步規(guī)范其銷售“薦股軟件”行為；三是配合公安、司法機關(guān)查處了一批以“薦股軟件”名義從事非法證券投資咨詢活動案件，一些不法分子受到了法律制裁。

　　但是，目前“薦股軟件”仍然存在不少問題。一是以“薦股軟件”名義從事非法證券投資咨詢活動，利用網(wǎng)站、電視等渠道作為廣告平臺，以虛假信息、夸大宣傳、承諾收益等手段，誘導(dǎo)投資者購買軟件、騙取錢財。二是部分證券投資咨詢機構(gòu)自身或者通過關(guān)聯(lián)方利用“薦股軟件”從事證券投資咨詢業(yè)務(wù)，一些誤導(dǎo)投資者的違規(guī)行為仍時有發(fā)生。為解決這些突出問題，證監(jiān)會出臺了《暫行規(guī)定》。

　　《暫行規(guī)定》主要包括三個方面的內(nèi)容：

　　一是明確了“薦股軟件”的界定標(biāo)準(zhǔn)。明確向投資者銷售或者提供“薦股軟件”，并直接或者間接獲取經(jīng)濟利益的，屬于從事證券投資咨詢業(yè)務(wù)，必須取得證券投資咨詢業(yè)務(wù)資格。強調(diào)未取得證券投資咨詢業(yè)務(wù)資格，任何機構(gòu)和個人不得利用“薦股軟件”從事證券投資咨詢業(yè)務(wù)。界定標(biāo)準(zhǔn)的明確，有助于加大對以“薦股軟件”名義從事非法證券投資咨詢活動的打擊力度。

　　二是進一步明確了證券投資咨詢機構(gòu)利用“薦股軟件”從事證券投資咨詢業(yè)務(wù)的監(jiān)管要求。其中，基本原則是客觀公正、誠實信用，不得誤導(dǎo)、欺詐客戶，不得損害投資者利益。具體要求是，加強對業(yè)務(wù)資格、產(chǎn)品類別、收費方式等的信息公示；了解客戶，揭示產(chǎn)品的特點和風(fēng)險，將合適的產(chǎn)品銷售給適當(dāng)?shù)目蛻?；?guī)范營銷服務(wù)環(huán)節(jié)，實行全面留痕管理，禁止不當(dāng)營銷宣傳。最后，強調(diào)在各業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)中，履行投資者教育和客戶權(quán)益保護義務(wù)。

　　三是進一步強調(diào)對利用“薦股軟件”從事非法證券投資咨詢活動的，依法予以嚴厲打擊；同時，對證券投資咨詢機構(gòu)及其工作人員利用“薦股軟件”從事證券投資咨詢業(yè)務(wù)中的違法違規(guī)行為，依法予以嚴肅處理。

　　此外，《暫行規(guī)定》還特別提醒投資者，在購買“薦股軟件”和接受證券投資咨詢服務(wù)時，要詢問從事證券投資咨詢的機構(gòu)或者個人是否具備證券投資咨詢業(yè)務(wù)資格，可以通過中國證監(jiān)會網(wǎng)站和中國證券業(yè)協(xié)會網(wǎng)站進行查詢核對，也可以向證監(jiān)會及其派出機構(gòu)進行核實。同時，投資者如發(fā)現(xiàn)非法證券投資咨詢活動，請及時向公安機關(guān)、證監(jiān)會及其派出機構(gòu)舉報。

　　據(jù)證監(jiān)會有關(guān)部門負責(zé)人介紹，為貫徹落實《暫行規(guī)定》，證監(jiān)會同時還向各派出機構(gòu)等單位下發(fā)了通知，對規(guī)范“薦股軟件”、加強證券投資咨詢業(yè)務(wù)監(jiān)管進行了全面工作部署。

　　附：關(guān)于加強對利用“薦股軟件”從事證券投資咨詢業(yè)務(wù)監(jiān)管的暫行規(guī)定

　　關(guān)于加強對利用“薦股軟件”從事證券投資咨詢業(yè)務(wù)監(jiān)管的暫行規(guī)定

　　為進一步規(guī)范證券投資咨詢機構(gòu)利用“薦股軟件”從事證券投資咨詢業(yè)務(wù)，加大對以“薦股軟件”名義從事非法證券投資咨詢活動的打擊力度，保護投資者合法權(quán)益，依據(jù)《證券法》、《證券、期貨投資咨詢管理暫行辦法》（證委發(fā)〔1997〕96號）、《證券投資顧問業(yè)務(wù)暫行規(guī)定》（證監(jiān)會公告〔2010〕27號），制定本規(guī)定。

　　一、本規(guī)定所稱“薦股軟件”，是指具備下列一項或多項證券投資咨詢服務(wù)功能的軟件產(chǎn)品、軟件工具或者終端設(shè)備：

　?。ㄒ唬┨峁┥婕熬唧w證券投資品種的投資分析意見，或者預(yù)測具體證券投資品種的價格走勢；

　　（二）提供具體證券投資品種選擇建議；

　　（三）提供具體證券投資品種的買賣時機建議；

　?。ㄋ模┨峁┢渌C券投資分析、預(yù)測或者建議。

　　具備證券信息匯總或者證券投資品種歷史數(shù)據(jù)統(tǒng)計功能，但不具備上述第（一）項至第（四）項所列功能的軟件產(chǎn)品、軟件工具或者終端設(shè)備，不屬于“薦股軟件”。

　　二、向投資者銷售或者提供“薦股軟件”，并直接或者間接獲取經(jīng)濟利益的，屬于從事證券投資咨詢業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)經(jīng)中國證監(jiān)會許可，取得證券投資咨詢業(yè)務(wù)資格。

　　未取得證券投資咨詢業(yè)務(wù)資格，任何機構(gòu)和個人不得利用“薦股軟件”從事證券投資咨詢業(yè)務(wù)。

　　三、證券投資咨詢機構(gòu)利用“薦股軟件”從事證券投資咨詢業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)遵循客觀公正、誠實信用原則，不得誤導(dǎo)、欺詐客戶，不得損害客戶利益。

　　四、證券投資咨詢機構(gòu)利用“薦股軟件”從事證券投資咨詢業(yè)務(wù)，必須遵守《證券法》、《證券、期貨投資咨詢管理暫行辦法》、《證券投資顧問業(yè)務(wù)暫行規(guī)定》等法律法規(guī)和中國證監(jiān)會的有關(guān)規(guī)定，并符合下列監(jiān)管要求：

　?。ㄒ唬┰诠緺I業(yè)場所、公司網(wǎng)站、中國證券業(yè)協(xié)會網(wǎng)站公示信息，包括但不限于：公司名稱、住所、聯(lián)系方式，投訴電話，證券投資咨詢業(yè)務(wù)許可證號，證券投資咨詢執(zhí) 業(yè)人員姓名及其執(zhí)業(yè)資格編碼；同時還應(yīng)當(dāng)通過公司網(wǎng)站公示產(chǎn)品分類、具體功能、產(chǎn)品價格、服務(wù)收費標(biāo)準(zhǔn)和收費方式等信息。

　?。ǘ?ldquo;薦股軟件”銷售（服務(wù)）協(xié)議格式、營銷宣傳、產(chǎn)品推介等材料報住所地證監(jiān)局和中國證券業(yè)協(xié)會備案。

　?。ㄈ┳裱蛻暨m當(dāng)性原則，制定了解客戶的制度和流程，對“薦股軟件”產(chǎn)品進行分類分級，并向客戶揭示產(chǎn)品的特點及風(fēng)險，將合適的產(chǎn)品銷售給適當(dāng)?shù)目蛻簟?/p>

　　（四）公平對待客戶，不得通過誘導(dǎo)客戶升級付費等方式，將相同產(chǎn)品以不同價格銷售給不同客戶。

　　（五）建立健全內(nèi)部管理制度，實現(xiàn)對營銷和服務(wù)過程的客觀、完整、全面留痕，并將留痕記錄歸檔管理；相關(guān)業(yè)務(wù)檔案的保存期限自相關(guān)協(xié)議終止之日起不得少于5年。

　?。┩ㄟ^網(wǎng)絡(luò)、電話、短信方式營銷產(chǎn)品、提供服務(wù)的，應(yīng)當(dāng)明確告知客戶公司的聯(lián)系方式，并提醒客戶發(fā)現(xiàn)營銷或者服務(wù)人員通過其他方式聯(lián)系時，可以向本公司反映、舉報，也可以向中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)投訴、舉報。

　?。ㄆ撸┎坏脤Ξa(chǎn)品功能和服務(wù)業(yè)績進行虛假、不實、夸大、誤導(dǎo)性的營銷宣傳，不得以任何方式向客戶承諾或者保證投資收益。

　?。ò耍┊a(chǎn)品銷售、協(xié)議簽訂、服務(wù)提供、客戶回訪、投訴處理等業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)均應(yīng)當(dāng)自行開展，不得委托未取得證券投資咨詢業(yè)務(wù)資格的機構(gòu)和個人代理。

　　五、證券投資咨詢機構(gòu)利用“薦股軟件”從事證券投資咨詢業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)在合同簽訂、產(chǎn)品銷售、服務(wù)提供、客戶回訪、投訴處理等各個業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)中，加強投資者教育和客 戶權(quán)益保護。證券投資咨詢機構(gòu)應(yīng)當(dāng)主動告知客戶公司及執(zhí)業(yè)人員的證券投資咨詢業(yè)務(wù)資格及其查詢方式；客觀、準(zhǔn)確告知客戶“薦股軟件”的作用，全面揭示“薦股軟件”存在的局限和糾紛解決方式；主動向客戶提示非法證券投資咨詢活動的風(fēng)險和危害。

　　六、證券投資咨詢機構(gòu)及其工作人員利用“薦股軟件”從事證券投資咨詢業(yè)務(wù)，違反相關(guān)法律法規(guī)和本規(guī)定的，中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)依法采取監(jiān)管措施或者依法進行處罰；涉嫌犯罪的，依法移送司法機關(guān)。

　　七、未取得證券投資咨詢業(yè)務(wù)資格的機構(gòu)和個人利用“薦股軟件”從事非法證券投資咨詢活動的，中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)按照法律法規(guī)和《國務(wù)院辦公廳關(guān)于嚴厲打擊 非法發(fā)行股票和非法經(jīng)營證券業(yè)務(wù)有關(guān)問題的通知》（國辦發(fā)〔2006〕99號）的規(guī)定，配合地方政府、工商行政管理部門、公安機關(guān)、司法機關(guān)等，依法予以查處；涉嫌犯罪的，依法追究刑事責(zé)任。

　　八、投資者在購買“薦股軟件”和接受證券投資咨詢服務(wù)時，應(yīng)當(dāng)詢問相關(guān)機構(gòu)或者個人是否具備證券投資咨詢業(yè)務(wù)資格，也可以在中國證監(jiān)會網(wǎng)站（網(wǎng)址：www.csrc.gov.cn）、中國證券業(yè)協(xié)會網(wǎng)站（網(wǎng)址：www.sac.net.cn）進行查詢核 實，防止上當(dāng)受騙。發(fā)現(xiàn)非法從事證券投資咨詢活動的，請及時向公安機關(guān)、中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)舉報。

　　九、本規(guī)定自2013年1月1日起施行。